7月27日，中航電測儀器股份有限公司（300114.SZ，簡稱“中航電測”）發布《股份購買資産暨關聯交易報告書（草案）》（以下簡稱“草案”），稱中航電測擬通過發行股份方式向中國航空工業集團有限公司（以下簡稱“航空工業集團”）購買其持有的成都飛機工業（集團）有限責任公司（以下簡稱“成飛集團“）100%股權。本次交易的總金額約為174.42億元。
根據草案，此次發行20.86億股，佔發行後上市公司總股本的比例為77.93%，在中航電測利潤分配方案實施後，發行價格調整為8.36元/股。
中航電測稱，截至本重組情況表出具日，本次交易標的資産評估報告尚未完成國資評估備案程序，待相關程序完成後確定最終評估值及交易作價。本次交易完成後，成飛集團將成為中航電測全資子公司。本次交易前，公司控股股東為漢航機電，實際控制人為航空工業集團。本次交易後，公司控股股東、實際控制人均為航空工業集團。本次交易不會導致公司實際控制人發生變化。
中航電測成立於2002年12月25日，於2010年8月27日在深圳證券交易所上市，該公司是中國航空工業集團有限公司控股企業。成飛集團創建於1958年，是我國航空武器裝備研製生産和出口主要基地、民機零部件重要製造商。殲20是成飛集團研製的第五代戰機。
公告稱，在本次交易前，中航電測主營業務為飛機測控産品和配電系統、電阻應變計、應變式傳感器、稱重儀表和軟體、機動車檢測設備等産品的研製生産。本次交易完成後，成飛集團成為公司全資子公司，公司將新增航空裝備整機及部附件研製生産業務並主要聚焦航空主業。本次交易將拓展公司業務領域，增強公司抗風險能力和核心競爭力，提升長期盈利能力。
草案顯示，此次交易的目的主要有三方面，一是旨在借助上市公司資本運作功能，利用上市&&為航空裝備體系建設任務提供資源和制度保障，為航空産品研製後續技術改造拓 寬融資渠道，不斷提升航空産品製造水平；二是借助資本市場推動核心企業高質量發展，通過本次交易，成飛集團將通過規範的上市公司治理和市場化的考核激勵機制等多種途徑提升企業市場化經營水平，實現産業經營與資本運營融合發展、相互促進，推動航空工業成飛高質量發展；三是增強上市公司持續盈利能力，提高上市公司股東的投資回報水平。
成飛集團被視為航空工業集團體系內最後一筆未上市的明星資産，其重組之路備受市場關注。2021年成飛集團營收533.9億元，歸母凈利潤18.5億元，2022年營收672.91億元，歸母凈利潤13.13億元，2023年1月營收37.87億元，歸母凈利潤1.56億元。
中航電測公司2022年年報顯示，公司實現營業收入19.05億元，同比減少1.95%；歸母凈利潤1.93億元，同比下降37.18%；基本每股收益0.33元。（周夢鴿）
