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《經濟參考報》於5月19日以《醫藥板塊首現優先股 康美擬募資60億》為題對康美藥業發行優先股進行了報道。6月3日晚間,康美藥業發布公告稱,《關於公司非公開發行優先股方案的議案》等8個議案在當日舉行的臨時股東大會上獲高票通過,同意比例達99.95%。 康美藥業此前公告,擬非公開發行不超過6000萬股優先股,募集資金不超過60億元,募集資金用於償還短期融資券、銀行借款和補充營運資金。公司預測通過發行優先股融入資金後,將每年為公司增加凈利潤5億元以上。 國信證券&&,有鋻於康美藥業未來三年存在接近72億元的資本開支計劃,2014年的營運資金缺口達到19.5億元,本次優先股發行將有效補充營運資金從而大大緩解二級市場融資壓力。 光大證券則認為,康美藥業在中醫藥産業鏈上全面布局,産業鏈的前期布局階段對於資金要求較高,截至2013年年報,公司資産負債率為45.93%,負債102.2億元,其中短期借款21億元,預計優先股股息率在6%,參照短融成本,使用優先股募集資金替換部分短期融資券能夠優化財務指標,降低財務費用,獲得股東長期資金支持,對於公司在中醫藥全産業鏈的布局具有重要意義。
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