12日國家發改委開具的千萬罰單，讓“搶金熱”高溫下的金店行業再度成為焦點。
　　10年黃金牛市，國際金價從300美元一路攀上1900美元，大漲5.4倍後在一年間暴跌30%；金市幾番沉浮之餘，市場之外卻有一隻“無形之手”，借助行業協會的庇護，老鳳祥等知名金店10年來維護行業“協會指導價”，獲取豐厚的“壟斷利潤”。
　　圍繞金價風波，一時間疑問重重：上海黃金飾品價格竟比北京高10%，堪稱潛規則的“協會價”是怎樣問世的？老字號走上“價格自律”之路，究竟是為了約束惡性競爭，還是逐步淪為“自肥”的手法？《經濟參考報》記者經過調查，還原這一黃金“協會價”的出爐始末。

	趙乃育/繪

　　飾金零售價放開　一起轟動全國的行政復議

　　國家發改委相關負責人12日&&，上海黃金飾品行業協會及老鳳祥、老廟黃金、亞一金店等五家金店因違反《反壟斷法》，限制競爭行為共被罰約1059.37萬元。此前，國家發改委價格監督檢查與反壟斷局局長許昆林接受記者採訪時&&，上海黃金鉑金飾品價格壟斷案是當前典型的橫向壟斷案，嚴重損害了消費者的合法利益。

　　涉案企業市場覆蓋率達85%、銷售份額超過90%，涉及老鳳祥、老廟黃金、亞一金店、城隍珠寶等眾多本地及在滬知名品牌……數月前剛剛因“搶金熱”而大紅大紫，上海多家金店就因串通定價集體捲入反壟斷調查。
　　上海金店“協會價”可追溯至國家放開黃金飾品零售價。記者調查發現，早在10餘年前，“藏金於民”引發的投資熱方興未艾，老鳳祥等知名金店的“協會價”就已宣告問世。
　　2001年8月，國內黃金零售機制迎來改革，物價部門制定的零售中準金價被取消，企業按中國人民銀行公布的黃金原料配售周報價自主定價。不久後，上海黃金飾品行業協會等團體就召集了13家主要會員單位，提出為“規範價格戰”，需議定“黃金自律價”。
　　據介紹，新中國成立後，黃金一度長期作為特殊商品“統一管理、統購統配”。採煉金銀必須交售給中國人民銀行。金店銷售的飾品成為投資的替代渠道，價格也受到嚴格的管制。
　　“國家放開價格是為了降低金價、讓利於民，但金店對此並不領情。”一位曾經參與“金價自律”的上海珠寶企業前負責人&&，所謂的自律價就是讓行業協會倣照之前的政府部門，來統一中準價格及浮動範圍。“企業更懷念‘統購統配’的計劃時代，不願被競爭壓低利潤。”
　　實際上，黃金定價剛剛放開，各地零售價就應聲而落，坐擁龐大消費市場的老品牌面臨促銷熱挑戰。當時的金店按中國人民銀行的配售價進貨，加工後繳納5%消費稅和17%的增值稅。上海黃金飾品行業協會的第一版“自律價”為96元/克，每克高於配售價逾10元。對金店行業通過“價格自律”避免率先降價的做法，物價部門從一開始就&&了質疑。
　　2001年“自律價”問世後不久，上海市物價部門就依據《價格法》，給予13家涉嫌串通定價的金店行政警告處罰，認為協會定價屬於“相互串通操縱市場價格、損害其他經營者或消費者的合法權益”。物價部門明確&&，“價格自律”不等於“自律價格”，行業協會可協商規範不正當競爭，但不能搞出96元/克這樣具體的“自律價格”。
　　然而，隨着事態發展，這一處罰令卻因行政復議被撤銷。知情人士&&，一方面，行業協會提出復議稱並未強制執行指導價；另一方面，物價部門通過從13家金店購金取證，僅靠價格趨同很難坐實價格串通行為，最後竟然因處罰程序不當而撤銷了處罰。
　　自此，從處罰令中“逃生”的知名金店執行協會定價超過10年。直到2013年3月被媒體曝光後遭遇反壟斷調查，黃金“協會價”才有所收斂。

　　借道行業協會　自律讓壟斷“制度化”

　　2002年10月30日上海黃金交易所正式開業，上海成為日後國內最大的黃金期現貨交易中心。中國黃金市場走向開放，消費結構也發生重要變化。中國黃金協會統計數據顯示，2000年年黃金消耗量在200噸左右，其中90%以上限於金飾消費。

　　到了2012年，全國黃金消費量832.18噸。其中黃金首飾502.75噸，佔比下降到60%。銀行投資性金條、“紙黃金”及黃金ETF基金紛紛問世。隨着居民投資金銀不再依賴珠寶業，金店的高溢價原料買賣面臨進一步挑戰。
　　於是，在2004年，在行政復議中“獲勝”的上海黃金飾品行業協會為進一步形成可操作的規範條款，&&了一份《上海黃金飾品行業黃金、鉑金價格自律暫行辦法》。
　　知情人士&&，將定價“制度化”、文件化的背景在於，隨着黃金配售價進一步開放，進入上海的經營企業不斷增加，外地乃至港資品牌紛紛登場。作為國內黃金交易中心，上海成為金店的必爭之地。限制降價的口頭約定因市場發展“法不責眾”，行業協會再次坐不住了。
　　這份自律文件規定，“黃金、鉑金飾品價由飾金價和加工費兩部分組成”。飾金價的定價依據是上海黃金交易所黃金、鉑金原料價及上一年黃金飾品生産經營企業、商家的營運成本。上海市場金飾品經營者應以協會的中間價為基準，上下浮動正負不超過3%。
　　據介紹，這一《暫行辦法》就是目前的黃金“協會價”的雛形。北京中銀律師事務所律師徐玉平&&，該文件涉嫌觸犯日後《反壟斷法》中對“固定或變動價格的協議”條款。
　　根據自律文件，上海黃金飾品行業協會不僅要求行業協會的會員企業遵守定價，同時也規定“自律價”適用於非會員單位。“違反本行業價格自律暫行辦法：低價傾銷，擾亂本市黃金飾品價格秩序的；高價斂財，損害消費者權益的；將視不同情況給予行業內通報批評等。”
　　《經濟參考報》記者掌握的一份“上海黃金飾品行業黃金、鉑金飾品價格自律實施細則”顯示，直到2008年8月1日《中華人民共和國反壟斷法》實施後，行業協會仍堅持上述規定達數年。
　　隨着壟斷行為被“制度化”，上海金市出現了這樣一番奇景：行業協會以傳真、短信及會議等方式，像政府部門調整油價、電價等一樣對外公布金店的“上海地區指導價”。僅2006年，上海黃金飾品行業協會就30多次調整黃金、鉑金飾金的零售基準價。
　　由於上述知名金店的連鎖範圍擴張，這種做法的影響範圍遠超過了上海一個市場。在天津等地，也曾出現行業協會制定的金店指導價格現象。“身處國內黃金交易和消費中心，上海金店庫存和運輸成本理應更低，但事實並非如此。協議價涉嫌損害了消費者權益。”徐玉平説。

　　反壟斷法規實施　金店明修棧道暗渡陳倉

　　2011年1月4日，國家發改委公布《反價格壟斷規定》，具體規定了價格壟斷協議、濫用市場支配地位和濫用行政權力等行為的表現形式、涉案責任。隨着一系列法規實施，“口頭協議默契行為”等做法也被納入反壟斷監管範疇。

　　此時，對已執行10年“協會價”的上海金店而言，正在實施的自律細則已與一批法規相抵觸。事實上，反壟斷規定實施後，天津等地黃金協會紛紛宣布取消指導價。然而，上海黃金飾品行業協會面對壓力，卻選擇了“明修棧道、暗渡陳倉”的做法。
　　《經濟參考報》記者從多位知情人士處證實，2012年後，老鳳祥等知名金店的聯合定價現象依然存在。一方面，上海黃金飾品行業協會不再對外發布調價通知，改為通過內部會議暗中傳達；一方面卻再度修訂黃金、鉑金加價幅度，多次通過文件重申“上海地區指導價”……
　　法律人士&&，行業龍頭如果借控制協會，強令中小企業不得降價促銷，大企業就能充分運用體量、網點優勢，保持較高利潤水平。“這是其甘願冒風險暗中定價的實質原因。”
　　於是，上海黃金“自律細則”在2011年11月21日再度修訂，2012年1月的理事會和2012年6月的協會第四屆會員大會上，均形成文件頒行。經過這一輪修訂，老鳳祥、亞一金店、老廟黃金等知名金店將黃金、鉑金的原料加價系數統一在23%。
　　“由於知名金店已形成了全國網絡，這一定價方式影響了上千家連鎖店。”復旦大學企業研究所所長張暉明説。黃金定價機制放開10年後，熱衷搶金的中國居民卻突然發現，自己沒有輸給華爾街的炒家，卻首先遭遇本土金店的層層加價。
　　以上海老鳳祥、老廟黃金等金店報價為例，7月中旬至8月初的千足金報價在340元—350元/克間，不同商家價差在5元/克以內。黃金、鉑金均高於其進貨渠道——上海金交所收盤價90元—100元/克。一件30克的金飾實際加價逾30%，還可能收取近千元的加工費。
　　而在北京、南京的菜百首飾、中貴黃金，報價較上海地區低20元—30元/克，且不收取加工費。截至記者發稿前，僅與北京地區相比，上海地區黃金飾品價格就高出約10%。
　　儘管上海黃金飾品行業協會負責人日前回應，指導價在2011年5月已經廢止。有法律人士&&，這一説法的目的之一是為了規避《反壟斷法》2年的追訴期，二是為了適用“壟斷協議達成但尚未實施最高處罰50萬元”，減少可能隨調查而來的天價罰單。
　　北京隆安律師事務所律師金作鵬認為，任何行業均存在成本溢價，但定價是一種市場行為。需要注意的是，金店“協會價”也造成了對市場競爭秩序的打壓。
　　“中國的黃金投資渠道中，個人實物購金有明顯的溢價，賬戶合約又主要面向機構。”全球五大黃金定價機構之一、加拿大豐業銀行貴金屬部聯席董事宋戎認為，黃金投資産品覆蓋面狹窄，個人不能完全享受金價變動收益。這仍是黃金自律風波向“藏金於民”留下的拷問。

　　追問“行業自律”　誰在護航“自肥”潛規則

　　《經濟參考報》記者獲取的“滬證監辦訪告字(2013)73號”文件顯示，中國證監會上海監管局7月下旬已正式受理舉報，將對老鳳祥未及時公布被調查信息、涉嫌證券披露違規作出處理答覆。繼因價格壟斷遭發改委調查後，上市金店因涉嫌信息披露違規又面臨調查。

　　上海黃金“協會價”的逾10年歷程，見證了中國的黃金投資的不斷開放、反壟斷法規的從無到有。這十年，金價起起落落牽動人心，“協會價”風波的確引發諸多思考：
　　一是金店行業淪為原料“轉手”販子，力保高利的種種做法為何暢通無阻？回顧金店定價的“玄機”，龍頭企業一邊抬高轉手原料金價，一邊提高工費進一步增加收益。同時，由於金店的黃金回購價格又比原料金價更低，轉手帶來的暴利讓企業不惜鋌而走險。
　　8月6日，上海黃金交易所黃金Au99.95品種收於259.41元/克。儘管上金所是金店進貨的主要渠道，但約260元的國內原料金價，到金店手中往往飆升近百元，這還不算日益走高、件件不同的加工費。同時，金店的回購價格又低於上金所原料價格。
　　記者測算發現，通過一進一出的金價“剪刀差”，消費者需待整體金價上漲40%後，才可能從“搶金熱”中回本。即使是龍頭企業，距國外珠寶業通行的“明碼標價”還相去甚遠。
　　專家&&，與領受億元罰單的五糧液、茅&的單體企業壟斷相比，行業性的“橫向壟斷”更為隱蔽。協會價格職能過度膨脹，區域內優勢企業口頭定價，讓反壟斷取證成為新的難點。“調查不了了之無異於激勵壟斷，增加違法成本、落實明碼標價已是必然。”徐玉平説。
　　二是本意規範傾銷行為的行業協會自律，為何淪為阻礙品牌發展的“自肥”現象？隨着我國黃金價格的逐步開放，黃金“協會價”東窗事發，“自律”也最終成為“自肥”。業內人士&&，從長遠來看，金店行業也不是協議定價的贏家。
　　上海市工商聯一位曾參與“價格自律”的前任負責人&&，行業協會以規範惡性競爭作為“自律價”的藉口。但由於缺乏競爭激勵，購金渠道日漸豐富，部分老品牌正面臨淪為原料轉手商的風險。一些企業輕視成本控制、産品創新，守着地區指導價作為所謂的“品牌價值”。
　　《經濟參考報》記者在調查中了解到，上海一家珠寶企業就曾因降價促銷，被行業協會牽頭、組織會員單位人員在經營時段上門“問責”——一家中小企業在遞交給上海市價格檢察監督與反壟斷局的《自認報告》中就坦言，幾家大企業操縱價格，是嚴重的違法行為。發改委的調查，維護了市場的公平公正，更是對合法經營企業的保護。
　　“靠轉手原料就能做大市場。眼下品牌是做大了，但一些複雜工藝要麼還是依賴進口設備，要麼就在浙江、廣東東莞等地代工。”採訪中，一位珠寶加工技師不無遺憾地説。
　　老鳳祥財報顯示，2012年其實現營業收入255.53億元。僅按照23%的加價幅度，獲益超過50億元。專家認為，反壟斷案應當引發龍頭企業的反思，究竟應當靠什麼保持自身在消費者中的口碑和市場地位。
　　張鐵軍珠寶集團副總經理張又心&&，無論是國有黃金企業，還是民營黃金飾品企業，都應該加強對《反壟斷法》的學習。